Prema procjenama TrendForcea, HBM memorija za AI do kraja 2026. mogla bi zauzimati 22 % kapaciteta za proizvodnju DRAM-a kod tri najveća proizvođača, iako bi činila tek oko 9 % isporučenih DRAM bitova. To dodatno pritišće ponudu klasičnog DRAM-a i cijene memorije.

Proizvođači memorijskih čipova sve veći dio svojih kapaciteta usmjeravaju prema umjetnoj inteligenciji, a najviše pažnje privlači HBM (High Bandwidth Memory), koja se koristi uz snažne AI procesore i grafičke akceleratore. Iako je riječ o memoriji ključnoj za treniranje i izvođenje velikih AI modela, njezina proizvodnja troši znatno više resursa nego što bi se moglo zaključiti iz udjela u ukupnoj količini isporučene memorije.

Prema procjenama analitičke kuće TrendForce, HBM bi do kraja 2026. trebao zauzimati oko 22 % kapaciteta za proizvodnju DRAM-a kod triju najvećih proizvođača, dok bi njegov udio u ukupnoj količini isporučenih DRAM bitova iznosio samo oko 9 %. Krajem 2025. ti su udjeli, prema istom izvoru, iznosili približno 18 % proizvodnih kapaciteta i 8 % isporučenih bitova. Razlika proizlazi iz složenog načina proizvodnje HBM-a, koji se sastoji od više slojeva memorije povezanih naprednim postupcima pakiranja.

Takva konstrukcija omogućuje velik protok podataka između memorije i procesora, ali istodobno povećava složenost proizvodnje i smanjuje količinu memorijskih bitova koju je moguće dobiti iz usporedivog proizvodnog kapaciteta. HBM proizvode tri najveća svjetska proizvođača DRAM-a: južnokorejski Samsung Electronics i SK hynix te američki Micron Technology. Sva tri nastoje povećati proizvodnju kako bi zadovoljila potražnju povezanu s razvojem AI podatkovnih centara.

Problem je u tome što se HBM i klasični DRAM natječu za dio istih proizvodnih resursa. Kada proizvođač odluči povećati proizvodnju HBM-a, mora prilagoditi raspodjelu kapaciteta, a to može ograničiti prostor za standardne memorijske čipove namijenjene poslužiteljima, osobnim računalima i drugim uređajima. TrendForce upozorava da bi udio HBM-a u ukupnim kapacitetima za proizvodnju DRAM-a mogao porasti na približno 30 % do kraja 2027., dok bi njegov udio u ukupnoj isporuci memorijskih bitova dosegnuo oko 13 %.

Istodobno se očekuje da će potražnja za konvencionalnim DRAM-om ostati visoka, među ostalim zbog širenja serverske infrastrukture i povećanja memorijskih kapaciteta potrebnih za AI sustave. To može održavati pritisak na cijene memorije, a posljedice se mogu osjetiti i izvan podatkovnih centara. Ako ponuda standardnog DRAM-a ne prati potražnju, troškovi memorije mogu porasti proizvođačima poslužitelja, računala i drugih uređaja, dok će konačni učinak na tržište ovisiti i o zalihama, dugoročnim ugovorima, konkurenciji te brzini širenja novih proizvodnih kapaciteta.

Izvor: Bug